Você já ouviu falar de uma empresa dizendo que está desenvolvendo novas práticas ESG (Ambiental, Social e Governança)? Já se perguntou se ESG é o mesmo que sustentabilidade? ESG é o futuro? À medida que mais e mais investidores priorizam a sustentabilidade e a responsabilidade social, o investimento ESG ganhou atenção significativa.
Mas o que exatamente é ESG e por que é importante? Neste artigo, exploraremos a definição e os princípios do investimento ESG e seus possíveis benefícios e desafios.
Compreender o papel de mercado das práticas ESG nos permite obter uma visão sobre o futuro das finanças e dos negócios e como isso se cruzará com questões de interesse social e ambiental.
O que é investimento ESG?
ESG é um acrônimo que significa ambiental, social e governança (do inglês Environmental, Social and Governance). Refere-se às três principais áreas que os negócios e as organizações devem considerar em suas operações e práticas para se tornarem mais sustentáveis e responsáveis.
As considerações ambientais incluem o impacto ambiental de uma empresa e os esforços para reduzir as emissões de gases do efeito estufa (GEE), conservar recursos e reduzir o desperdício.
O social é referente ao impacto de uma empresa na sociedade, incluindo o tratamento de funcionários, clientes e comunidades.
Governança diz respeito à liderança e gestão de uma empresa, bem como sua transparência, responsabilidade e práticas éticas.
O investimento ESG pode ser aplicado a várias indústrias e setores e é frequentemente usado para avaliar e comparar a sustentabilidade e a responsabilidade social de vários negócios. Além disso, está se tornando mais popular nas decisões de investimento, com os investidores considerando os fatores ESG juntamente com as métricas financeiras tradicionais ao tomar decisões de investimento.
Por que investir em ESG é importante?
Este conceito é essencial por vários motivos, incluindo:
Sustentabilidade ambiental: as práticas ESG podem ajudar as empresas a reduzir seu impacto ambiental, por exemplo, diminuindo as emissões de gases do efeito estufa e preservando os recursos. Tais iniciativas podem ajudar a abordar questões globais, como mudança climática e esgotamento de recursos.
Responsabilidade social: as práticas ESG podem ajudar as empresas a se tornarem mais responsáveis e éticas em suas interações com funcionários, clientes e comunidades. Esses métodos podem promover justiça e igualdade, ao mesmo tempo em que melhoram a reputação e a imagem da empresa.
Desempenho financeiro: estudos mostraram que empresas com fortes práticas ESG têm melhor desempenho financeiro de longo prazo. Esse desempenho aprimorado ocorre porque os tais fatores podem ser indicadores do perfil de risco e da viabilidade de longo prazo de uma empresa.
Considerações de investimento: o investimento ESG é cada vez mais considerado um fator nas decisões de investimento, com os investidores procurando empresas que se alinhem com seus valores e priorizem a sustentabilidade e a responsabilidade social.
Para quem é importante investir em ESG?
Esse conceito é essencial para uma ampla gama de partes interessadas (stakeholders), incluindo:
- Investidores: os fatores ESG podem fornecer informações úteis sobre a sustentabilidade de longo prazo e o perfil de risco de uma empresa, afetando o desempenho financeiro de um investimento ao longo do tempo.
- Empresas: a implementação de práticas ESG pode ajudar as empresas a atrair e reter clientes e funcionários e melhorar sua reputação e imagem de marca. Também pode ajudar as empresas na gestão de riscos e no cumprimento dos requisitos regulamentares.
- Consumidores: fatores ESG podem afetar as escolhas de compra e apoiar os valores e prioridades do consumidor.
- Sociedade: as práticas ESG podem melhorar a sustentabilidade social, o bem-estar e a qualidade de vida humana em geral, minimizando os efeitos ambientais nocivos e promovendo o comportamento moral.
No geral, o investimento ESG é significativo para qualquer pessoa que se preocupa com a sustentabilidade, responsabilidade e transparência de empresas e organizações, sejam consumidores, investidores ou membros da sociedade.
Qual a diferença entre ESG e sustentabilidade?
Sustentabilidade e ESG são frequentemente usados como sinônimos. No entanto, eles não significam necessariamente a mesma coisa.
Sustentabilidade é a capacidade de um sistema ou processo de operar a longo prazo. Pode ser aplicado a vários contextos, incluindo meio ambiente, desenvolvimento econômico e bem-estar social. A sustentabilidade pode ser examinada usando uma variedade de métricas e indicadores e está preocupada com a saúde geral e o bem-estar de um sistema.
O ESG, por outro lado, está relacionado principalmente às atividades ambientais, sociais e de governança de uma empresa ou organização. Essas ações podem apoiar a sustentabilidade geral de uma empresa, mas não são independentes. O ESG mede e compara a sustentabilidade e a responsabilidade de vários negócios, concentrando-se nas ações e práticas específicas de uma organização em relação ao meio ambiente, sociedade e governança.
Em resumo, embora possa haver alguma sobreposição, sustentabilidade e ESG são conceitos diferentes. Embora a sustentabilidade seja um conceito mais amplo que inclui vários elementos que contribuem para a sobrevivência e o bem-estar de um sistema a longo prazo, o segundo é um subconjunto da sustentabilidade que se concentra em áreas específicas das operações e práticas de uma empresa.
Quais são os benefícios potenciais do investimento em ESG?
- Desempenho financeiro de longo prazo: de acordo com alguns estudos, as empresas com boas práticas ESG geralmente apresentam melhor desempenho financeiro no longo prazo. Esse melhor desempenho ocorre porque as características ESG podem representar o perfil de risco e a viabilidade de longo prazo de uma empresa.
- Gestão de riscos: a integração dos princípios ESG nas operações de uma empresa pode ajudar na gestão de riscos, identificando e abordando potenciais problemas ambientais, sociais e de governança desde o início.
- Atrair e reter clientes e funcionários: empresas com boas políticas ESG podem atrair e manter clientes e funcionários que valorizam muito a sustentabilidade e a responsabilidade social. Além disso, isso pode melhorar a reputação e a imagem de uma marca.
- Cumprimento dos requisitos regulamentares: muitas empresas devem relatar suas práticas ESG para cumprir os regulamentos ou padrões do setor.
Quais são os principais desafios do investimento ESG?
- Falta de padronização: o ESG atualmente precisa de uma definição ou metodologia universalmente reconhecida, tornando difícil comparar e classificar vários negócios.
- Disponibilidade limitada de dados: dados ESG precisos e completos podem ser difíceis de coletar e verificar, especialmente para empresas menores.
- Potencial para viés: os ratings e métricas de investimentos ESG são suscetíveis a vieses, intencionais ou não, que podem afetar a precisão e a confiabilidade dos ratings.
- Foco de curto prazo versus foco de longo prazo: alguns investidores podem priorizar ganhos financeiros de curto prazo acima da sustentabilidade de longo prazo, resultando em um conflito de interesses.
- Potencial para greenwashing: as empresas podem afirmar que possuem políticas ESG sólidas, mas podem estar apenas parcialmente comprometidas com a sustentabilidade e a responsabilidade social. Devido a isso, pode ser um desafio para os investidores avaliar o desempenho real de investimento ESG de uma empresa.
Como os clientes podem considerar os fatores ESG em suas decisões de compra?
Aqui estão algumas maneiras pelas quais os clientes podem considerar fatores ESG em suas decisões de compra:
- Pesquise empresas e suas práticas: os clientes podem examinar as políticas ESG das empresas com as quais estão pensando em fazer negócios e selecionar aquelas consistentes com seus objetivos e princípios. Essa ação pode ser realizada usando várias ferramentas, incluindo classificações, relatórios e análises de investimento ESG.
- Procure certificações e selos: as empresas podem ter designações ou certificações que demonstram sua dedicação à sustentabilidade e responsabilidade social. Ao fazer compras, os clientes podem considerar isso.
- Considere o impacto ambiental do produto: os clientes podem considerar o impacto ambiental do produto durante a compra, considerando fatores como pegada de carbono, consumo de recursos e geração de resíduos.
- Escolha produtos fabricados com ética: os consumidores podem procurar produtos produzidos de forma ética, investigando as condições de trabalho e o tratamento dos funcionários nas empresas antes de comprá-los.
- Apoiar empresas que retribuem à comunidade: os clientes podem apoiar empresas que retribuem à comunidade comprando seus produtos ou contribuindo para iniciativas de caridade ou questões sociais e ambientais.
Como os investidores podem considerar os fatores ESG em suas decisões de investimento?
Existem várias maneiras pelas quais os investidores podem considerar fatores de investimento ESG em suas decisões de investimento, como:
- Procure empresas com fortes práticas ESG: os investidores podem pesquisar e encontrar empresas com práticas ESG comprometidas com a sustentabilidade e responsabilidade social. Essa pesquisa pode ser realizada usando várias ferramentas, incluindo classificações, relatórios e análises ESG.
- Use produtos de investimento com foco em ESG: os investidores podem investir em fundos mútuos, fundos de índice (ETFs) e outros produtos de investimento que visem expressamente empresas com bons padrões ESG. Essas soluções podem ser um método prático para combinar investimentos com metas e ideais.
- Envolva-se com as empresas: participar de assembleias de acionistas e votar em resoluções relacionadas a ESG são duas maneiras pelas quais os investidores podem interagir com as empresas nas quais investem. Essa participação ativa pode impactar as políticas e a direção de uma empresa.
- Use as diretrizes de votação por procuração: muitas empresas de investimento criaram políticas de votação por procuração descrevendo como votarão durante as assembleias de acionistas sobre assuntos relacionados a ESG. Os investidores podem entender as prioridades ESG de sua empresa investidora lendo essas regras.
- Considere integrar o ESG ao processo geral de investimento: em vez de tratar tal conceito como um aspecto distinto, alguns investidores podem decidir incluí-lo em sua estratégia geral de investimento. Essa estratégia pode incluir o uso de dados e análises ESG na modelagem e análise financeira e a consideração da sustentabilidade de longo prazo de uma empresa, além das medições financeiras convencionais.
Como as empresas estão incorporando práticas de investimento ESG em suas operações e relatórios?
Existem várias maneiras pelas quais as empresas incorporam práticas ESG em suas operações e relatórios:
- Implementando políticas e práticas de sustentabilidade: as empresas estão colocando os conceitos ESG em prática adotando iniciativas e políticas que reduzem as emissões de gases de efeito estufa, economizam recursos e promovem uma governança ética e transparente. Tais iniciativas podem incluir o uso de fontes de energia renováveis, o desenvolvimento de tecnologia energeticamente eficiente e a aplicação de procedimentos de compra sustentáveis.
- Envolvimento com as partes interessadas: as empresas estão conversando com as partes interessadas, incluindo funcionários, clientes e comunidades, para entender melhor seus problemas. Em seguida, eles incorporam esse feedback em suas operações e tomadas de decisão. Essas conversas envolvem a coleta de informações das partes interessadas, a realização de análises de impacto social e ambiental e a implementação de programas de engajamento de partes interessadas.
- Relatórios sobre o desempenho ESG: as empresas relatam seu desempenho ESG usando várias estruturas e padrões de relatórios, incluindo a Global Reporting Initiative (GRI) e o Sustainability Accounting Standards Board (SASB). Fornecer informações sobre os impactos ambientais e sociais da empresa e as práticas de governança, como remuneração executiva e diversidade do conselho, pode fazer parte disso.
- Em busca de certificações e selos: as empresas buscam marcas e certificações que demonstrem sua dedicação à sustentabilidade e à responsabilidade social, como a certificação LEED para edifícios sustentáveis ou a certificação Fair Trade para produtos fabricados de forma ética.
O ESG é obrigatório?
ESG (ambiental, social e governança) atualmente não é obrigatório na maioria dos países. No entanto, existem vários regulamentos e normas que as empresas podem ser obrigadas a seguir para relatar seu desempenho ESG, como a Global Reporting Initiative (GRI) ou o Sustainability Accounting Standards Board (SASB).
Às vezes, as empresas podem ser obrigadas a relatar questões específicas de ESG, como emissões de gases de efeito estufa ou direitos humanos, para atender a requisitos regulatórios ou padrões do setor.
Além disso, alguns investidores podem exigir que as empresas relatem seu desempenho ESG como condição de investimento. Algumas empresas de investimento, por exemplo, podem ter diretrizes de votação por procuração que descrevem como votarão em questões relacionadas a esse conceito nas assembleias de acionistas.
Embora o ESG não seja atualmente obrigatório na maioria dos países, existem vários regulamentos e padrões que as empresas podem precisar seguir para relatar seu desempenho ESG. Além disso, alguns investidores podem exigir que as empresas informem sobre ESG como condição de investimento.
Quais organizações endossam o investimento ESG?
Várias organizações endossam ESG e promovem sua adoção em vários setores e indústrias:
- Pacto Global das Nações Unidas: Esta iniciativa das Nações Unidas promove a sustentabilidade corporativa e incentiva as empresas a implementar práticas ESG.
- Global Reporting Initiative (GRI): Esta organização cria e mantém um padrão internacional para relatórios de sustentabilidade para ajudar as empresas a relatar seu desempenho ESG.
- Sustainability Accounting Standards Board (SASB): Esta organização cria e mantém padrões de relatórios de sustentabilidade para setores específicos, permitindo que as empresas relatem seu desempenho ESG de uma maneira mais específica do setor.
- CDP (antigo Carbon Disclosure Project): Esta organização auxilia empresas a relatar suas emissões de gases de efeito estufa e riscos e oportunidades relacionados ao clima. Ele também fornece uma plataforma para os investidores considerarem fatores ESG em suas decisões de investimento.
- PRI (Princípios para o Investimento Responsável): Esta organização é uma rede global de investidores que promove a incorporação de fatores ambientais, sociais e de governança na tomada de decisões de investimento.
Três empresas que implementaram práticas de investimento ESG
Aqui estão três empresas que implementaram práticas ESG e se beneficiaram delas:
Patagonia: A Patagonia é uma empresa de roupas outdoor comprometida com a sustentabilidade e responsabilidade social incorporando várias práticas ESG em suas operações. A empresa estabeleceu vários objetivos de sustentabilidade, como reduzir as emissões de gases de efeito estufa, conservar recursos e promover cadeias de suprimentos éticas.
A Patagonia implementou muitas iniciativas para atingir essas metas, incluindo o uso de materiais reciclados em seus produtos, o apoio aos esforços de conservação ambiental e a promoção de práticas trabalhistas justas. Como resultado desses esforços, a empresa melhorou a fidelidade do cliente, o desempenho financeiro e o envolvimento dos funcionários.
Unilever: A Unilever é uma empresa de bens de consumo comprometida com a sustentabilidade e a responsabilidade social, incorporando várias práticas ambientais, sociais e de governança em suas operações. Por exemplo, até 2025, a empresa planeja reduzir as emissões de gases de efeito estufa, usar 100% de energia renovável e tornar todas as suas embalagens plásticas reutilizáveis, recicláveis ou compostáveis.
Devido a esses esforços, a Unilever aumentou a fidelidade do cliente e o reconhecimento da marca e superou o mercado em termos de desempenho financeiro.
Nike: A Nike é uma empresa multinacional de calçados e roupas esportivas comprometida com a sustentabilidade e a responsabilidade social, incorporando várias práticas de investimento ESG em suas operações. A empresa estabeleceu várias metas de sustentabilidade, como reduzir as emissões de gases de efeito estufa, conservar recursos e promover cadeias de suprimentos éticas.
A Nike implementou muitas iniciativas para atingir esses objetivos, incluindo o uso de materiais reciclados em seus produtos, a redução de produtos químicos perigosos e a promoção de práticas trabalhistas justas. A campanha “Move to Zero” da Nike, que visa eliminar a pegada de carbono da empresa e se tornar um negócio de desperdício zero, é uma de suas iniciativas ESG mais notáveis.
A Nike implementou várias ações para atingir os objetivos desta campanha, incluindo o uso de energia renovável, a redução do consumo de água e a promoção de modelos de negócios circulares. A Nike recebeu inúmeros prêmios e reconhecimento por seus esforços de sustentabilidade, incluindo a inclusão no Índice Dow Jones de Sustentabilidade e a classificação como melhor desempenho no Carbon Disclosure Project.
Além disso, o compromisso da Nike com a sustentabilidade e a responsabilidade social resultou em inúmeros benefícios para a empresa, incluindo melhor desempenho financeiro, maior fidelidade do cliente e engajamento dos funcionários.
O ESG se tornará obrigatório no futuro?
É difícil dizer se ESG (ambiental, social e governança) se tornará obrigatório. No entanto, muitas tendências e evoluções de mercado indicam que tal conceito está se tornando mais crítico e popular no mundo dos negócios.
Além da crescente pressão de investidores, consumidores e reguladores para que as empresas sejam mais transparentes e responsáveis em suas práticas de investimento ESG, a adoção de fortes práticas ESG também pode ajudar uma empresa a ficar à frente de seus concorrentes.
As empresas que priorizam a sustentabilidade e a responsabilidade social têm maior probabilidade de atrair e reter clientes e funcionários que compartilham esses valores e melhoram sua reputação e imagem de marca.
Além disso, as práticas ESG podem ajudar as empresas a gerenciar riscos e melhorar o desempenho financeiro de longo prazo, dando-lhes uma vantagem competitiva.
Além disso, há um reconhecimento crescente de que as práticas ESG podem contribuir para o desempenho financeiro de longo prazo e o perfil de risco de uma empresa, gerando maior interesse em investimentos ESG. Essa tendência pode encorajar mais empresas a implementar tais práticas para atender às demandas dos investidores e melhorar o desempenho financeiro.
No geral, embora seja difícil prever se o ESG se tornará obrigatório no futuro, as tendências e desenvolvimentos no mundo dos negócios sugerem que tal assunto continuará a desempenhar um papel significativo nas operações comerciais e na tomada de decisões nos próximos anos.
A adoção de fortes práticas ESG pode ajudar uma empresa a ficar à frente de seus concorrentes, atraindo e retendo clientes e funcionários, melhorando sua reputação e imagem de marca e aprimorando o desempenho financeiro de longo prazo.
Como a UGREEN pode me ajudar a implementar estratégias e práticas de investimento ESG em meus negócios?
- UGREEN: O primeiro passo é entrar em contato com a UGREEN para discutir suas necessidades e objetivos envolvendo ESG. Você pode fazer isso agendando um horário aqui.
- Agende uma avaliação: Depois de entrar em contato com a UGREEN, eles avaliarão suas informações comerciais para determinar sua conformidade atual ou falta de requisitos de ESG. Essa avaliação envolverá a revisão de suas informações de negócios e operações e, posteriormente, entrevistas com seus gerentes para obter dados e avaliação do desempenho de seus negócios.
- Desenvolva um plano: Com base nos resultados da avaliação, a UGREEN trabalhará com você para desenvolver um plano para melhorar suas práticas e metas ESG de negócios. Este plano irá delinear as ações específicas que precisam ser tomadas para atingir seus objetivos, incluindo quaisquer mudanças estruturais nos negócios ou políticas e procedimentos operacionais que precisam ser implementados.
- Implementar o plano: Com a ajuda da UGREEN, você precisará implementar metas de melhorar a conformidade de sua empresa com os padrões ESG. Essa iniciativa envolverá as mudanças estruturais necessárias no ambiente de trabalho e a implementação de novas políticas e procedimentos conforme descrito no plano.
- Divulgação de informações: agora que temos a primeira avaliação e você implementou as práticas de investimento ESG em seu negócio, é hora de informar sua melhoria. Essa divulgação pode ser feita por meio de publicações, relatórios de sustentabilidade etc.
Se precisar de nossa ajuda na língua inglesa, clique aqui para falar com a equipe da UGREEN.